سرمایه‌گذاری در طوفان‌های اقتصادی؛ چگونه با جیب‌های نه‌چندان پر، از تورم جا نمانیم؟

بیایید با خودمان روراست باشیم. این روزها، چک کردن اخبار اقتصادی و دیدن نوسانات قیمت‌ها به یکی از پراسترس‌ترین روتین‌های صبحگاهی همه ما تبدیل شده است. انگار در یک مسابقه دو ماراتن شرکت کرده‌ایم که هرچقدر هم تند می‌دویم، خط پایان (یعنی همان تورم) با سرعت بیشتری از ما دور می‌شود. در چنین شرایطی، نگه‌داشتن پول نقد در حساب بانکی یا قایم کردن آن زیر بالشت، دیگر احتیاط نیست؛ بلکه پذیرش یک ضرر قطعی و خاموش است. پول ما هر روز آب می‌شود و قدرت خریدش را از دست می‌دهد.

اما وقتی صحبت از سرمایه‌گذاری می‌شود، ناخودآگاه یک ترس قدیمی به سراغمان می‌آید. یاد ریزش‌های تاریخی بورس می‌افتیم، یا داستان تلخ کسانی را به یاد می‌آوریم که تمام دارایی‌شان را در بازارهای رمزارز یا پروژه‌های پانزی از دست دادند. در روزگاری که ریسک همه‌جا کمین کرده، واقعاً چه باید کرد؟ آیا راهی هست که بتوانیم هم ارزش پولمان را حفظ کنیم، هم سود معقولی به دست بیاوریم و از همه مهم‌تر، شب‌ها با خیال راحت بخوابیم؟

این مقاله دقیقاً برای پاسخ به همین دغدغه‌های ذهنی نوشته شده است. قرار نیست در اینجا رویافروشی کنیم یا وعده ثروتمند شدن یک‌شبه بدهیم. می‌خواهیم درباره یک استراتژی هوشمندانه، منطقی و کاملاً عملی صحبت کنیم که قواعد بازی را برای افراد عادی جامعه تغییر داده است.

توهم پناهگاه‌های امن و بن‌بست بازارهای سنتی

تا همین چند سال پیش، فرمول موفقیت مالی در ایران خیلی پیچیده نبود. هرکسی پولی دستش می‌آمد، یا سکه می‌خرید، یا دلار، یا اگر پولش درشت‌تر بود، یک زمین یا آپارتمان کوچک در حاشیه شهر دست و پا می‌کرد. اما امروز قواعد این بازی به هم ریخته است.

خرید ملک که برای بخش بزرگی از جامعه به یک رویای دوردست تبدیل شده و نیازمند میلیاردها تومان سرمایه است. بازار طلا و ارز هم اگرچه برای حفظ ارزش پول بد نیستند، اما در واقع هیچ ارزش افزوده‌ای خلق نمی‌کنند؛ شما فقط تلاش می‌کنید ارزش دارایی‌تان نسبت به سال قبل کمتر نشود. از طرفی، ورود به بازارهای پرنوسان مثل کریپتوکارنسی نیازمند تخصص، زمان آزاد برای تحلیل چارت‌ها و البته اعصاب پولادین است که خیلی از ما نه وقتش را داریم و نه حوصله‌اش را.

در این میان، یک مانع روانی بزرگ دیگر هم وجود دارد: «من که پول زیادی ندارم، پس سرمایه‌گذاری برای من نیست». این جمله، خطرناک‌ترین دروغی است که اقتصاد تورمی به ما خورانده است. ما فکر می‌کنیم برای شروع یک مسیر مالی موفق، حتماً باید با ارقام نجومی وارد میدان شویم. اما علم اقتصاد نوین این تفکر را کاملاً منسوخ می‌داند.

تغییر قواعد بازی: قدرت قطره‌ها در برابر طوفان

شاید تا همین یک دهه پیش، عبارت سرمایه گذاری با پول کم بیشتر شبیه یک شعار تبلیغاتی توخالی برای فروش پکیج‌های آموزشی بود تا یک واقعیت اقتصادی. چطور می‌شود با حقوق کارمندی یا پس‌اندازهای چند میلیونی ماهانه، وارد پروژه‌های سودآور شد؟ پاسخ این سوال در یک مفهوم جذاب و مدرن اقتصادی به نام «تامین مالی جمعی» یا همان کرادفاندینگ (Crowdfunding) نهفته است.

بیایید این مفهوم را خیلی ساده و خودمانی بررسی کنیم. فرض کنید یک شرکت معتبر تولیدی برای توسعه خط تولید خود به ۱۰ میلیارد تومان سرمایه نیاز دارد. در حالت سنتی، این شرکت باید ماه‌ها در راهروهای بانک‌ها سرگردان می‌شد تا شاید بتواند وام بگیرد. اما در مدل تامین مالی جمعی، این مبلغ بین هزاران نفر از مردم عادی تقسیم می‌شود. یعنی شما می‌توانید با پرداخت مبلغی بسیار خرد (مثلاً چند میلیون تومان)، به اندازه همان سهم کوچک خود در سود آن پروژه بزرگ و سودآور شریک شوید.

دونگی؛ لنگرگاهی امن در دریای مواج اقتصاد

وقتی صحبت از شراکت و سرمایه‌گذاری به میان می‌آید، اولین کلمه‌ای که در ذهن هر ایرانی شکل می‌گیرد، کلمه «اعتماد» است. ما چطور می‌توانیم پولمان را به دست شرکتی بسپاریم که اصلاً مدیرعاملش را نمی‌شناسیم؟ اینجاست که نقش پلتفرم‌های واسط و قانون‌مند پررنگ می‌شود.

در بین پلتفرم‌های تامین مالی جمعی که زیر نظر سازمان بورس و اوراق بهادار و فرابورس ایران فعالیت می‌کنند، دونگی توانسته است با یک رویکرد کاملاً شفاف و حرفه‌ای، خودش را به عنوان یک لنگرگاه امن برای سرمایه‌گذاران خرد معرفی کند. اما چرا در روزگاری که ریسک جزء جدایی‌ناپذیر اقتصاد شده است، این پلتفرم یک انتخاب هوشمندانه به حساب می‌آید؟

نام این پلتفرم به زیبایی گویای رسالت آن است؛ فرهنگ زیبای «دونگ دادن» که همه ما در دورهمی‌ها و رستوران رفتن‌هایمان تجربه‌اش کرده‌ایم، حالا وارد دنیای اقتصاد و سرمایه‌گذاری شده است. شما سهم یا «دونگ» خودتان را می‌پردازید و در سود یک پروژه شریک می‌شوید. اما تفاوت اینجاست که اینجا پای محاسبات دقیق و نظارت‌های سفت‌وسخت در میان است.

هنر مدیریت ریسک؛ چرا دونگی برای افراد محافظه‌کار جذاب است؟

در دوران بی‌ثباتی اقتصادی، اولین قانون سرمایه‌گذاری این است که «پولتان را از دست ندهید» و قانون دوم این است که «قانون اول را فراموش نکنید». پلتفرم‌هایی که با مدل تامین مالی جمعی کار می‌کنند، ابزارهایی در اختیار شما قرار می‌دهند که به طرز شگفت‌انگیزی ریسک را کاهش می‌دهد. در ادامه بررسی می‌کنیم که این اتفاق چطور رخ می‌دهد:

فیلترهای سخت‌گیرانه برای انتخاب طرح‌ها

فکر نکنید هر شرکتی که درخواست سرمایه داد، فردا صبح پروژه‌اش روی پلتفرم قرار می‌گیرد. تیم ارزیابی ریسک در پلتفرم‌های معتبر، با وسواس عجیبی صورت‌های مالی، سوابق شرکت، توجیه اقتصادی طرح و توانایی بازپرداخت سرمایه‌پذیر را بررسی می‌کنند. از هر چند ده شرکتی که درخواست می‌دهند، شاید فقط تعداد انگشت‌شماری بتوانند از این خوان‌های رستم عبور کنند و برای جذب سرمایه به مردم معرفی شوند. این یعنی بخش بزرگی از ریسک بررسی بازار را متخصصان مالی به جای شما انجام داده‌اند.

ضمانت‌نامه‌های معتبر

سرمایه‌گذاری روی پروژه‌ها روی هوا انجام نمی‌شود! شرکت‌هایی که درخواست سرمایه دارند موظفند تضامین معتبر بانکی ارائه دهند. این تضامین باعث می‌شود که حتی در صورت شکست پروژه به دلایل فورس‌ماژور، اصل سرمایه شما محافظت شود. این یک آرامش خاطر بزرگ برای کسانی است که از ریسک کردن بیزارند.

جادوی تنوع‌بخشی با پول توجیبی

یکی از مهم‌ترین اصول سرمایه‌گذاری که وارن بافت (اسطوره سرمایه‌گذاری جهان) همیشه روی آن تاکید دارد این است: «همه تخم‌مرغ‌هایت را در یک سبد نگذار». اما وقتی سرمایه ما کم باشد، چطور می‌توانیم تنوع ایجاد کنیم؟ ما که نمی‌توانیم با ۵۰ میلیون تومان، هم طلا بخریم، هم سهام، هم ملک!
اما در یک پلتفرم کرادفاندینگ، شما می‌توانید همان ۵۰ میلیون تومان را به ۵ بخش ۱۰ میلیون تومانی تقسیم کنید و در ۵ پروژه کاملاً متفاوت (مثلاً یک شرکت داروسازی، یک شرکت فناوری اطلاعات، یک پروژه صادرات محصولات کشاورزی و...) سرمایه‌گذاری کنید. به این ترتیب، ریسک شما به شدت پخش و مهار می‌شود.

 سرمایه‌گذاری در اقتصاد واقعی، نه اقتصاد حباب‌دار

بسیاری از زیان‌های سنگین در بازارهای مالی به این دلیل است که افراد روی «حباب‌ها» سرمایه‌گذاری می‌کنند؛ یعنی چیزهایی که ارزش ذاتی ندارند و فقط به خاطر جو روانی گران شده‌اند. اما پولی که شما در اینجا تزریق می‌کنید، مستقیماً وارد چرخه تولید ملی می‌شود. شما در واقع به یک کارخانه کمک می‌کنید تا مواد اولیه بخرد، خط تولیدش را راه بیندازد و محصولش را بفروشد. سودی هم که دریافت می‌کنید، ناشی از فروش یک محصول واقعی در بازار است، نه نوسانات هیجانی و کاذب دلالان.

حرف آخر

روزهای پرخطر اقتصادی همیشه بوده‌اند و احتمالا همیشه هم خواهند بود. تورم، تحریم، نوسانات ارزی و هزار و یک متغیر دیگر، خارج از کنترل من و شماست. اما واکنش ما به این شرایط، کاملاً در کنترل خودمان است.

ایستادن و تماشا کردنِ آب شدنِ پس‌اندازها، شاید راحت‌ترین کار باشد، اما قطعا هوشمندانه‌ترین کار نیست. از طرفی، پریدن در استخرهای عمیق بدون یادگرفتن شنا (یعنی ورود بدون دانش به بازارهای پرخطر) هم دست‌کمی از خودکشی مالی ندارد.

راه میانه و منطقی این است که از ابزارهای نوین مالی استفاده کنیم. ابزارهایی که اجازه می‌دهند با هر توان مالی که داریم، قطره‌قطره اما پیوسته و با برنامه پیش برویم. سرمایه‌گذاری در طرح‌های شفاف و ارزیابی شده، یک بازی برد-برد است؛ هم به چرخش چرخ‌دنده‌های صنعت و اشتغال جوانان کشور کمک می‌کند و هم سپری محکم برای اقتصاد خانواده ما در برابر طوفان تورم می‌سازد.